Ratio de solvencia mayor que 1
Ratio de solvencia ii
Todos los fondos con los que funciona una empresa no proceden directamente de los propietarios. Las empresas suelen endeudarse en forma de préstamos, obligaciones y depósitos para gestionar el negocio. Estas deudas tienen que ser reembolsadas junto con los intereses a largo plazo. La solvencia es la capacidad de la empresa para hacer frente a sus obligaciones de deuda.
Los ratios de solvencia son componentes cruciales del análisis financiero y ayudan a determinar si una empresa tiene suficiente flujo de caja para hacer frente a sus obligaciones de deuda. Si una empresa tiene un coeficiente de solvencia bajo, indica que corre más riesgo de incumplir el pago de su deuda.
Los coeficientes de solvencia son utilizados por un posible prestamista para evaluar el estado de solvencia de una empresa. Las empresas que tienen un coeficiente de solvencia más alto tienen más probabilidades de hacer frente a sus obligaciones de deuda. Un coeficiente de solvencia de 0,5 se considera bueno.
El coeficiente de solvencia se calcula a partir de los componentes extraídos de la cuenta de resultados y el balance de una empresa. Los componentes del coeficiente de solvencia de deuda se extraen del balance, mientras que los parámetros del coeficiente de solvencia de cobertura se extraen de la cuenta de resultados.
¿Es bueno un coeficiente de solvencia de 1?
Los coeficientes de solvencia aceptables varían de un sector a otro, pero como regla general, un coeficiente de solvencia inferior al 20% o 30% se considera financieramente sano. Cuanto más bajo sea el coeficiente de solvencia de una empresa, mayor será la probabilidad de que incumpla sus obligaciones de deuda.
¿Qué significa coeficiente de solvencia 1,5?
En otras palabras, mide el margen de seguridad que tiene una empresa para pagar los intereses de su deuda durante un periodo determinado. Cuanto mayor sea el ratio, mejor. Si el ratio cae a 1,5 o menos, puede indicar que una empresa tendrá dificultades para hacer frente a los intereses de sus deudas.
¿Qué significa un coeficiente de solvencia elevado?
Un coeficiente de solvencia elevado indica estabilidad, mientras que un coeficiente bajo indica debilidad financiera. Para hacerse una idea clara de la liquidez y la solvencia de la empresa, los inversores potenciales utilizan esta métrica junto con otras, como la ratio deuda/capital, la ratio deuda/capital, etc.
Coeficiente de solvencia - deutsch
Los coeficientes de solvencia proporcionan información valiosa sobre la cantidad relativa de deuda que existe en la estructura financiera de una empresa y sobre si dispone de flujos de caja suficientes para cubrir los pagos relacionados con las obligaciones de deuda a largo plazo a su vencimiento.
Existen seis ratios de solvencia de uso común (entre otros). Estos ratios son deuda sobre activos, deuda sobre capital, deuda sobre fondos propios, apalancamiento financiero, cobertura de intereses y deuda a largo plazo sobre fondos propios. A continuación se exponen brevemente las fórmulas de estos ratios y su interpretación:
Este ratio es una medida del riesgo financiero, mide hasta qué punto la deuda de una empresa respalda sus activos. En otras palabras, el porcentaje del activo total de una empresa que está financiado por deuda. Cuanto mayor sea este ratio, mayor será el riesgo de insolvencia.
Este ratio mide la cantidad de activos de una empresa que están respaldados por cada unidad ($) de fondos propios. Por ejemplo, si este ratio es de 3,5, significa que cada 1 USD de fondos propios respalda activos por valor de 3,5 USD. Por lo tanto, cuanto mayor sea este ratio, más débil será la posición de solvencia de la empresa.
Coeficiente de cobertura de intereses
Por supuesto, tener deudas significa tener obligaciones que pagar, y los acreedores/prestamistas tendrán que evaluar la capacidad de pago de una empresa antes de prestarle su efectivo, para no arriesgarse a perder su dinero.
Esto significa que puede pagar el 28% de su pasivo total sólo con su flujo de caja, y si este nivel de ratio de solvencia se mantiene constante, entonces la empresa LL podría ser capaz de pagar sus deudas en más o menos 3,6 años.
También es una medida cuantitativa de la combinación de deuda y capital de una empresa. Por ejemplo, si una empresa tiene una ratio deuda-capital de 3, significa que su combinación de deuda-capital es de 3:1 (por cada 1 $ de capital, hay 3 $ de deuda).
Por ejemplo, una empresa puede tener un elevado coeficiente deuda/activos, lo que puede ser considerado arriesgado por la mayoría de los inversores, pero si tiene un coeficiente de cobertura de intereses muy elevado, ¿seguiría considerándose una empresa arriesgada en la que invertir?
Fórmula del coeficiente de solvencia
Los ratios de solvencia/apalancamiento son muy similares a los ratios de liquidez. Como hemos aprendido antes, los ratios de liquidez miden la capacidad de la empresa para pagar las deudas a corto plazo, mientras que los ratios de solvencia miden la capacidad de la empresa para pagar las obligaciones de deuda a largo plazo.
El término solvencia implica la capacidad de la empresa para hacer frente a futuras obligaciones a largo plazo. Las medidas de solvencia a largo plazo tratan de examinar la capacidad de una empresa para hacer frente a los pagos de intereses y principal que vencen en los próximos años. Proporciona información sobre la cantidad relativa de deuda en la estructura de capital de la empresa y la adecuación de los beneficios y el flujo de caja para cubrir los gastos de intereses a medida que vencen.
Cuanto mayor sea el coeficiente deuda/capital, mayor será el riesgo financiero del apalancamiento. Sin embargo, este mayor apalancamiento también permite a una empresa de éxito aumentar el rendimiento para los accionistas. Esto se debe a que una empresa cuyo rendimiento del capital (ROC) es superior al coste de la deuda beneficia a los accionistas al aumentar la deuda en la estructura de capital.