Flujo neto de efectivo

Flujo de caja neto fórmula amortización

El flujo de caja neto es la cantidad de efectivo generada o perdida durante un periodo de tiempo específico, normalmente durante uno o más periodos de información. Este concepto se utiliza para discernir la viabilidad financiera a corto plazo de una empresa, que se considera su capacidad para generar efectivo. Si una empresa genera sistemáticamente un flujo de caja neto positivo durante un largo periodo de tiempo, éste es el mejor indicador de su viabilidad. Por el contrario, un flujo de caja neto negativo continuado es el principal indicador de cualquier número de problemas operativos o financieros (aunque también podría significar que una empresa está creciendo rápidamente y, por tanto, necesita más capital circulante de lo habitual). El flujo de caja neto se compone de tres tipos de actividades, que se indican a continuación.Flujos de caja de las actividades de explotaciónSe trata del efectivo generado y utilizado por las operaciones básicas de una empresa, como las entradas de efectivo de los clientes y los gastos de coste de los bienes vendidos y los gastos administrativos. Flujos de tesorería procedentes de actividades de financiaciónSe trata de efectivo recibido a través de un acuerdo de deuda, o efectivo emitido para pagar una deuda, recomprar acciones de la empresa o pagar un dividendo.Flujos de tesorería procedentes de actividades de inversiónSe trata de efectivo recibido por una ganancia en una inversión, o efectivo emitido para comprar un instrumento de inversión o adquirir activos fijos.

Fórmula del flujo de caja neto de las actividades de explotación

La tesorería neta es una cifra que figura en los estados financieros de una empresa. Se calcula restando el pasivo total de una empresa de su tesorería total. La cifra de tesorería neta se utiliza habitualmente para evaluar los flujos de tesorería de una empresa. El efectivo neto también puede referirse a la cantidad de efectivo restante después de que se haya completado una transacción y se hayan restado todos los cargos y deducciones asociados.

Al igual que el ratio corriente, el efectivo neto es una medida de la liquidez de una empresa, es decir, de su capacidad para hacer frente rápidamente a sus obligaciones financieras. Las obligaciones financieras de una empresa pueden incluir los gastos de explotación normales, los pagos de deudas o las actividades de inversión.

Para calcular la tesorería neta, primero hay que sumar todos los ingresos en efectivo (no créditos) de un periodo. Esta cantidad suele denominarse "tesorería bruta". Una vez sumadas, las salidas de efectivo pagadas por obligaciones y pasivos se deducen de la tesorería bruta; la diferencia es la tesorería neta.

Cuando el efectivo neto se utiliza en relación con la inversión en acciones, a veces se refiere a una versión abreviada del término "efectivo neto por acción". Los inversores pueden utilizar la tesorería neta para determinar si las acciones de una empresa son una inversión atractiva.

Flujo de caja neto betekenis

El flujo de caja neto (NCF) es una métrica que indica si ha entrado o salido más efectivo de una empresa en un periodo de tiempo determinado. Si entrara más dinero en efectivo, el resultado sería un flujo de caja positivo. Mientras que si saliera más dinero, el resultado sería un flujo de caja negativo.

Los inversores y analistas prestan especial atención al flujo de caja de las actividades de explotación porque revela la capacidad de una empresa para obtener beneficios de sus operaciones principales. Si la inversión y la financiación producen continuamente un flujo de caja significativo, pero el flujo de caja de las operaciones es continuamente negativo, esto puede ser una señal de alarma.

El NCF ofrece al propietario de una empresa y a los posibles inversores una visión de la salud financiera de una empresa. Tener un flujo de caja negativo durante muchos meses consecutivos puede ser señal de que la empresa tiene problemas. Por otro lado, los meses consecutivos con flujo de caja positivo pueden ser una señal de que su negocio está prosperando.

Un NCF negativo limita la capacidad de una empresa para volver a invertir en el negocio. En consecuencia, los empresarios deben encontrar formas de mejorar el flujo de caja a través de medios como descuentos por pagos anticipados, persiguiendo los pagos atrasados, o a través de préstamos.

Ejemplo de flujo de caja neto

El estado de flujo de tesorería es uno de los estados financieros más importantes de un proyecto o empresa. El estado puede ser tan sencillo como un análisis de una página o puede incluir varios anexos que aportan información a un estado central.

Un estado de flujo de caja es un listado de los flujos de entrada y salida de efectivo de la empresa o proyecto. Piense en él como si fuera su cuenta corriente en el banco. Los depósitos son las entradas de efectivo y las retiradas (cheques) son las salidas de efectivo. El saldo de la cuenta corriente es el flujo de caja neto en un momento determinado.

Un estado de flujos de efectivo es un listado de los flujos de efectivo que se produjeron durante el período contable pasado. Una proyección de los flujos de caja futuros se denomina presupuesto de tesorería. Un presupuesto de tesorería es una proyección de los futuros depósitos y retiradas de fondos en una cuenta corriente.

El estado de flujos de tesorería no sólo se refiere al importe de los flujos de tesorería, sino también al momento en que se producen. Muchos flujos de caja se construyen con múltiples periodos de tiempo. Por ejemplo, puede enumerar las entradas y salidas de efectivo mensuales a lo largo de un año. No sólo proyecta el saldo de tesorería restante al final del año, sino también el saldo de tesorería de cada mes.